故事始于南宋末年，彼时朝政昏暗，奸臣当道，北方的金国铁骑步步紧逼，中原大地战火纷飞，百姓流离失所。

此时主人公郭靖尚未出生，故事的源头须从他的父辈们说起。

郭啸天本是北方豪杰，与异姓兄弟杨铁心自幼相识，二人皆有报国之心，奈何时局动荡，故土已难容安身。

为躲避战火，兄弟二人结伴南下，最终在临安城外的牛家村定居，平日里耕田打猎，虽平淡却也安稳。

一日，郭杨二人在村中饮酒，偶遇一位道长，正是全真教七子之一的丘处机。

三人因误会结缘，不打不相识。

郭杨邀请丘处机去家中饮酒驱寒，酒桌上大家谈及家国沦陷之痛，又聊起抗金复宋之志，志趣相投，相见恨晚。

酒过三巡，兴致正浓，却有官兵追来，原来丘处机在遇到郭杨二人之前，曾在途中斩杀了一名作恶多端的金国军官，身份败露，沦为金兵追击的目标，金兵循着丘处机的踪迹查到牛家村。

官兵哪是丘处机的对手，再加上郭杨两人，很快就解决掉了一众追兵。

郭杨二人见丘处机文武双全，便提议让丘处机为即将出世的两家人的孩子取个名字。

丘处机思考片刻，便为郭啸天的孩子取名“郭靖”，为杨铁心的孩子取名“杨康”，取“靖康耻，犹未雪”之意，以此警醒两家后代勿忘国仇家恨。

随后，丘处机又取出两把精铁匕首，分别刻上“郭”“杨”二字赠予二人，以表心意。

酒足饭饱后，丘处机谢过二人款待，便辞别上路，继续云游四方、联络抗金义士。

当夜，谁也没有注意到，在杨铁心家的屋后，善良的包惜弱竟然偷偷地救下了一个受伤的金国官兵。

转眼数月，平静的牛家村突然来了一队金兵，直奔郭杨二人的家。

一场惨烈的厮杀过后，郭啸天为护家人，力战金兵而亡；其妻李萍被金兵的走狗段天德掳走，生死未卜。

杨铁心在混乱中与家人失散，从此下落不明；而他的妻子包惜弱则“偶遇”到了“善良”的完颜洪烈，对方谎称可庇护她寻夫，将其骗往北方金国。