今天指数没怎么跌，创业板还是涨的。但个股4000家绿的，中位数-1%，很多人又亏麻了。

市场又搞极致的抱团，老美有七姐妹，我们有易中天，纪连海，还有亿宁阳！但就这种牛市，是你们喜欢的吗？

总之，这几天要是没有主配CPO，体感基本就是熊市，创业板再怎么涨跟你无关！手头如果买的是内需股+顺周期，那可能比熊市还熊，都快怀疑人生了。

对股民来说，高位买的睡不着，低位又下不去手，想安心持股太难了。但量化不会，机器人是并没有恐慌的，他们不看业绩、不看公司干什么的，只看波动率。

为啥商业航天、福建能一直涨？很简单，机器人识别容易。名字带航天的，福建带福建的，每天都有利好消息刺激！机器人就会反复买卖，水下拉起，盘中爆拉，第二天猛砸。这就是量化喜欢的，波动大套利空间大！

今天看到个段子，A股有光模块的“光”，港股也有光，因为亏光也是光。绝了。最后说点好的，不管过程如何波折，年底4000点还是要到的。希望你们的账户，也都能回到4000点以上。

1、商务部：学习推广胖东来好经验好做法 加快转型提升

商务部9日表示，“十五五”时期，要把零售业作为培育完整内需体系、做强国内大循环关键着力点。要学习推广胖东来等企业好经验好做法，加快转型提升！更加注重下沉市场，发展新业态新模式新场景，激发消费潜力。

点评：今晚消费利好挺多，一是商务部力挺零售业新消费，点名胖东来；二是新闻联播给福建消费打call， 最近吹风还是蛮多的。

昨天政治局会议公报里提到“明年要着重扩大内需”！以前是大力提振消费，现在是坚持内需主导，说明消费的地位更重要了。

今天消费股也涨的不错，但集中在新零售+商超+福建消费。从盘后龙虎榜看，今天三大游资包场永辉超市，陈小群大买3个亿。大游资的消息就是灵通啊！

当然，现在游资怼福建+消费，说明还是投机的玩法！其实最近消费股挺惨，不管老消费的茅台，还是新消费的泡泡玛特，都跌的稀里哗啦！涨的都是一些杂毛，正宗的资金都还不认。

爱股君说过，扩大内需很简单，一个是老百姓有钱，二是年轻人有预期，三是完善民生保障。有了这三条，内需自然就起来了！买消费股还得熬。

2、美批准向中国出售英伟达H200人工智能芯片 外交部回应

外交部召开例行记者会，彭博社记者提问，特朗普称将批准向中国出售英伟达H200人工智能芯片，请问中方是否会允许购买这些H200芯片？对此外交部表示：“我们注意到有关报道，中方一贯主张中美通过合作实现互利共赢。”

点评：今天达链、算力租赁大涨，主要是因为H200放宽出口。但国产替代的寒武纪、摩尔线程也在上涨，说明市场并没有认为是“利空”！

盘后外交部也回应了，虽然没有明确，但我们应该允许购买一些H200。一是川普亲自宣布的，肯定要给点面子；二是国内大厂还是需要的，但估计需要走审批流程！今晚英伟达也是下跌的， 说明利好没那么大。

今晚很多人的讨论，对国产替代有多大有影响。我觉得影响不大，英伟达芯片在国内占95%份额好日子已经过去了，用国产才是趋势！

但英伟达芯片会带来鲶鱼效应，对A股来说，cpo、光模块等卖铲子的，数据中心（交换机、电源、液冷等）、算力租赁、下游的大模型、AI应用都受益！有了英伟达的H200芯片，也会加快国产大模型和应用的升级，这其实是好事。

3、知情人士：多晶硅收储事项各方合计出资额可能在200亿元至300亿元

今天盘中传出“多晶硅产能整合收购平台”正式成立，记者从接近多晶硅收储事项的人士处了解到，各方合计出资额可能在200亿元至300亿元，具体尚不确定。而产能收储所需总资金将高于此，具体金额目前亦不能确定。

点评：反内卷是当前国内非常重要的大方向，其中光伏行业是重点！今天收储平台成立的事儿，光伏板块受到新一轮催化。

多晶硅一直价格战打的厉害，整个行业亏钱好几年了。现在有个类似“收储平台”机构出来，相当于给行业做供给侧改革，避免恶性竞争！

过去3个月行业传出过好几个方案，但最终都没有落地，这一次看起来应该是要有真动作出现了！现在整个新能源赛道都在“反内卷”，后续需要更多配套政策落地，行业才有反转的机会。

今天午后光伏板块集体异动，硅料龙头通威股份收涨3.6%，明天继续涨还是兑现不好说。不过光伏调整一个月了，现在在阶段低位，也该出来涨一涨了。

4、海光信息、中科曙光重大资产重组终止

今日晚间，海光信息、中科曙光相继发布公告宣布两家公司重大资产重组终止。公告说的终止原因：双方在公告中明确，因交易规模过大（涉及超千亿市值整合）、涉及相关方众多，叠加近期市场环境发生较大变化，重组条件已不成熟。”

点评：一个5000亿+1500亿市值的重大并购，停牌之时多么轰动，现在说停就停，搞得跟小孩过家家似的。而且换股比例都确定了，就好比都订婚了，突然就黄了。

这是两家公司复牌以来的走势，虽然涨了不少，但更多是科技股本身涨的好，跟重组关系可能没那么大：

所以，这个肯定算是利空，看明天市场怎么反馈吧。我觉得对海光影响小一些，对中科曙光影响更大一些！

当然，这俩公布重组算是开启今年科技行情了，从6~9月轰轰烈烈涨了3个月，现在直接公布重组失败要给科技降温的！但其实10~12月科技股多数是跌的，只有机构抱团的CPO走出来了，拖累不会那么大。

每日侃市：

其它的消息。

近400亿杠杆资金杀入光模块。今天成交前10，7家是算力硬件，每家成交都超过100亿！这比6~8月还疯狂啊。

到底是谁在买呢？一是机构抱团，二是大户的杠杆资金。公募新规出来后，反而倒逼机构在买这些指数权重股，你不买真跑不赢指数的！可能要扣工资。

蓝箭航天：终极目标是将朱雀三号每公斤发射费用降至2万元内。当前朱雀三号发射成本大概在6万元，要降到2万元以内，成本跟马斯克的猎鹰9号差不多了。

我们还是很擅长卷的，哪怕是上天。国内商业航天催化不会扫，但从A股的角度，板块短期涨幅有点过猛了。

两个减持：

3连板东百集团：大股东12月9日卖出2595.19万股。

航天发展：第四大股东12月9日减持134.35万股。

一个套现小3亿，一个套现3000多万。现在高位票是减持重灾区，大家还是要注意下。

嘉澳环保、惠伦晶体被ST。年底爆雷股比较多，今晚st带帽的惠伦晶体和嘉澳环保都在这个名单里面。

爱股君没有核对，里面的公司是不是都有问题，大家自己对照一下吧：

摩根士丹利基金：当前A股和港股仍处于中低分位估值。外资唱多已经是习惯了，就像男人说甜言蜜语，你也不知道真假！

但最近A股、港股明显跑不赢外围市场，尤其港股连续大跌。老外不会一边唱多一边跑吧，还是觉得我们真跌到位了。

看到个白酒的段子，今天发给一个朋友，他重仓五粮液，然后他想哭了：

A股是一个选美的市场，没有谁永远18岁，但市场永远在追逐18岁。但爱股君还是喜欢刘亦菲，老登就老登吧，老登也会有春天的。

今晚美股已经红盘了，但中概股跌挺多的，A50也是跌的。明天港股支棱起来，不然大A压力是比较大的。

妹子说，洗洗睡吧！