2025年10月21日封板复盘
深地经济
国电南自：机器人+设备巡航
神开股份：石油开采+机器人
石化机械：石油装备+氢能源
德石股份：石油设备+天然气
中信重工：深地经济+海风
山东墨龙：石油机械+智能机器人
中化岩土：盾构机+低空经济
太原重工：高端装备+风电
山河智能：签署订单+扫雷车
厦工股份：工程机械+资产注入
石化油服：综合油气+CCUS
正元地信：智能矿山+时空数据
惠博普：矿产资源+天然气
武进不秀：海工装备+核电
湖北国资
武汉控股：武汉国资+污水处理
湖北广电：武汉国资+数据中心
鲁信创投：创投+山东国资
东湖高新：湖北国资+数据中心
微创光电：湖北国资+资产注入
广济药业：湖北国资+维生素
理工光科：湖北央企+车路云
上海雅士：湖北国资+资产注入预期
中百集团：湖北国资+资产重组
湖南投资：长沙国资+公路
半导体
合肥城建：长鑫存储+数据要素
华建集团：上海微电子+算力
云汉芯城：存储新城+电子元器件
大为股份：存储新品啊+小金属
太极实业：封测+海力士
智光电气：半导体+储能
闻泰科技：半导体+出售资产
能源
大有能源：煤炭+资产注入预期
先锋电子：智能燃气表+点击
上海电子：机器人+资产注入预期
恒盛能源：热电联产+培育钻石
百川能源：天然气+LNG
机器人
天桥起重：机器人+资产注入预期
红润建设：机器人+易购
神通科技：机器人面罩+华为
福龙马：无人驾驶+生肖
策略
1.高科技板块开始修复。目前市场在等待两个东西。一个是毛衣战的落地。一个是155的新方向指引
传统板块和科技板块之间的高低切。传统的老登板块业绩没有超预期，所以资金想高低切就无从下手。
所以CPO类型的在业绩订单发酵之后资金直接打二波反包预期。高科技板块今天开始得到了修复，所以
之前大跌的时候跟大家说了，急跌会有修复，逻辑在预期就在。逢高就减，大跌不慌。市场的主线任务还
没有结束。今天量还是不够，量能要持续维持在2.5万亿左右。如果不能维持这个量，那么每一次的拉升
就都不能追。坚守好自己的阵地，做老登的就好好做老登线路，做小登的就好好做小登线路。适合自己的
才是最好的。
2.今日两市成交额TOP10：中际旭创，新易盛，寒武纪，胜宏科技，立讯精密，宁德时代，工业富联，
三花智控，阳光电源，中兴通讯。工业今天差点拉板，前十都是机器人，英伟达，储能，液冷线路。后面
订单主线还是机器人，存储，算力，半导体，储能，高端制造为主。其他为辅。今日两市梯队大全：6板：大有能源
3板：先锋电子 2板：神开股份，石化机械，北方股份 反包板：合肥城建，山东墨龙，东贝集团。
3.光模块的新材料薄膜铌酸锂概念已经更新了
4.消息面
①工信部：到2027年围绕基础通用、算力设施等方面制修订50项以上标准，AI硬件
的线路跟软件不一样，硬件的业绩明显会强于软件，所以软件发酵的周期较短。
②2025年前三季度国内居民出游人次49.98亿 同比增长18.0%，旅游可以盯一盯冰雪经济了
每年的这个时候冰雪经济会炒作短期的预期。
③储能电芯价格维持高位 业内预计头部厂商高位排产维持至明年，芯片现在是名牌
跟之前CPO,PCB的明牌是一样的。明牌的东西一般追高都容易受伤，要找合适点。
④港交所：香港ETF资产管理规模约6500亿港元 较十年前增长超一倍，港股美股后面
的参与条件会愈加严格。普通人能够参与的可以参考各种的跨境ETF，一揽子有时候也是
一个好的选择，适合稳健的人。
⑤英国人工智能大臣Kanishka Narayan表示，英国政府宣布成立“人工智能增长实验室，
还是那句话，2025年是人工智能＋。15年的老股民都清楚，当年的互联网＋是如何炒作的。
