下周一（1.26）主线前瞻｜锚定八大核心方向，掘金新质生产力一、空天互联（低空+卫星+数传，政策+产业双驱动）- 核心标的：华测导航、合众思壮、海格通信、天银机电、航宇科技、天箭科技- 核心逻辑：低空经济政策落地+商业航天发射提速，卫星组网、低空数传需求爆发，赛道景气度持续上行二、具身智能（AI+机器人，端侧落地加速）- 核心标的：海天瑞声、中科信息、佳禾智能、新智认知、科大讯飞、云从科技- 核心逻辑：AI大模型迭代+人形机器人量产预期，感知、决策、执行端硬件+算法同步受益三、AI算力托管（算力基建，供需缺口持续）- 核心标的：利德曼、初灵信息、网宿科技、铜牛信息、天玑科技、紫晶存储- 核心逻辑：AI应用爆发带动算力需求激增，算力租赁、IDC托管、存储环节业绩确定性强四、稀有小金属（涨价+国产替代，顺周期复苏）- 核心标的：锡业股份、西部矿业、云南铜业、洛阳钼业、神火股份、兴业矿业- 核心逻辑：新能源、军工需求刚性+供给端收缩，铜、锡、钼等小金属价格上行，业绩弹性大五、钙钛矿叠层（光伏新技术，产业化拐点）- 核心标的：瑞华泰、金博股份、明冠新材、捷邦科技、爱旭股份、金辰股份- 核心逻辑：转换效率突破+成本下降，叠层电池进入量产前夜，材料、设备环节率先受益六、军工复合材料（高端制造，军品+民品双轮驱动）- 核心标的：光威复材、中航高科、中复神鹰、恒神股份、楚江新材、中简科技- 核心逻辑：军机、导弹、航天装备放量+风电、新能源汽车轻量化需求，碳纤维等复材景气度高企七、跨境免税（消费复苏+政策红利，估值修复）- 核心标的：中国中免、王府井、海南发展、格力地产、凯撒旅业、友阿股份- 核心逻辑：出境游回暖+免税政策优化，客流与销售额双升，龙头业绩弹性显著八、可控核聚变（前沿科技，长期赛道布局）- 核心标的：中国广核、久立特材、台海核电、沃尔核材、南风股份、中核科技- 核心逻辑：技术突破+政策支持，核聚变研发加速，材料、设备环节具备长期成长空间 其他高景气细分（补充关注）- AI硬件终端：歌尔股份、立讯精密、维信诺、深天马A、万润科技、凯盛科技- 光伏钙钛矿胶膜：海优新材、福斯特、赛伍技术、鹿山新材、回天新材、高盟新材- 车规级芯片：国芯科技、北京君正、芯海科技、中颖电子、全志科技、瑞芯微- 工业无人机：航天彩虹、中直股份、山河智能、高德红外、隆鑫通用、中信重工- 半导体抛光材料：鼎半导体抛光材料**：鼎龙股份、安集科技、江化微、雅克科技、容大感光、江丰电子- 氢能储运：鸿达兴业、中集安瑞科、昇辉科技、宝丰能源、美锦能源、雄韬股份- 人形机器人关节：绿的谐波、中大力德、科力尔、雷赛智能、埃斯顿、秦川机床- 液流储能：科华数据、派能科技、科陆电子、永福股份、盛弘股份、锦富技术- 国资云：电科网安、太极股份、中国软件、中科曙光、浪潮信息、深信服- 智能驾驶域控：中科创达、德赛西威、华阳集团、均胜电子、联创电子、路畅科技