7.15周三｜106家半年报预告全景汇总（39家预亏/预降+高景气预增名单）免责声明：仅公告数据复盘整理，不构成投资建议，业绩预增存在利好兑现回落风险，预亏个股存在持续阴跌风险。一、整体披露数据概况1. 截至7月15日盘前，合计106家上市公司发布2026半年报业绩预告2. 结构拆分：- 预喜（预增/扭亏/续盈）：67家- 预亏、首亏、大幅预降：39家，占比36.8%3. 市场主线特征：高景气集中在存储芯片/光模块PCB、锂矿资源、钨钼小金属；业绩雷区集中在光伏制造、生猪养殖、地产链、航空、传统整车。二、39家预亏/大幅预降（短期规避赛道+代表个股）1）光伏中游（亏损重灾区）供需过剩、组件/硅片价格持续暴跌，全产业链毛利率转负- 通威股份：预亏48~54亿，同比由盈转大亏2）生猪养殖周期下行供给过剩猪价低迷，行业集体亏损- 新希望：预亏16~18亿，同比下滑超300%- 天邦食品、温氏股份（阶段性利润大幅缩水）3）地产及家居建材新房去化缓慢、存货减值、回款困难- 京基智农、渝开发、合肥城建、凤凰股份4）航空板块（成本暴杀）国际油价高位，二季度单季吞噬全年一季度盈利- 中国国航：半年预亏21~26亿5）传统燃油整车及零部件价格战内卷、原材料成本抬升- 广汽集团：预亏40.6~45.7亿6）其他预降/亏损标的盛剑科技、北大荒、贵绳股份、*ST类风险股等39家全覆盖避雷核心逻辑1. 行业周期底部未反转，短期无盈利修复预期；2. 大额资产减值、库存跌价准备持续侵蚀利润；3. 资金集中流向业绩预增赛道，预亏股持续被资金抛弃，阴跌概率大。三、67家预增/扭亏核心名单（分梯队：业绩预增+热门题材共振）第一梯队：十倍级超级预增（全市场弹性龙头）1. 江波龙（存储芯片）：预增62204%~74393%，AI服务器存储需求爆发，半年净利92-110亿，本轮预增王2. 天齐锂业（锂矿）：预增3276%~4934%，锂盐涨价、资源自给率高3. 翔鹭钨业（战略小金属）：预增2348%~3436%，半导体钨材需求放量4. 航天彩虹（无人机+光学膜）：最高预增19503%，军工订单集中交付第二梯队：翻倍高增（算力硬件主线，资金主攻）1. 东山精密（PCB+光组件）：预增282%~295%，算力服务器板材、光模块双放量2. 新易盛（高速光模块）：预增327%~385%，海外云厂商1.6T光模块长单锁定3. 中际旭创（全球光模块龙头）：预增200%~300%4. 长飞光纤（算力光纤）：预增711%~914%，数据中心光纤需求爆发5. 利通电子（算力显示配套）：预增1173%~1368%第三梯队：周期反转龙头（锂、有色资源）1. 赣锋锂业：半年净利36.5~46亿，同比大幅扭亏，锂矿全产业链受益涨价2. 章源钨业、厦门钨业、金钼股份：钨/钼战略金属量价齐升3. 山金国际（黄金）：预增47%~55%，金价高位支撑盈利第四梯队：消费/医药稳健预增（防御支线）1. 五粮液（白酒）：净利同比+88%~99%，高端白酒动销回暖2. 药明康德、昭衍新药（CXO）：创新药出海订单修复，稳步增长第五梯队：困境扭亏标的（低估值反转机会）晶合集成、全志科技、长盈精密，去年同期亏损，2026上半年成功盈利四、7.15操作筛选思路（业绩+题材双共振选股标准）优先关注：两大核心筛选条件1. 硬性条件：半年报预增≥100%，主业营收驱动增长（剔除仅靠资产出售、投资收益增厚利润个股）2. 题材共振：绑定当下主线——国产算力/光模块、存储芯片、锂矿小金属、创新药出海代表优选组合：江波龙、东山精密、新易盛、天齐锂业、赣锋锂业坚决规避1. 39家预亏/大幅预降个股，尤其光伏、生猪、地产链高位标的；2. 预增靠一次性收益、扣非净利大幅下滑的“伪高增”个股；3. 短期连续大涨、业绩落地存在“利好兑现”抛压的高位翻倍股。五、业绩行情潜在风险提示1. 长鑫存储295亿IPO7.16申购，市场流动性分流，即便业绩预增个股也难走出连续大涨；2. 半年报预告≠正式财报，部分企业二季度费用集中计提，正式财报存在不及预期风险；3. 赛道轮动加速，存量资金博弈，单一板块持续性有限，切忌追高业绩兑现热门股。