大家早上好、昨晚外盘光模块大跌，今日科技短线承压，更多的是情绪扰动。美股下跌源于资金提前规避Coherent财报不确定性，国内光模块业绩没有发生变化。多家外资机构判断FCC禁令落地难度极大，高端光模块产业链壁垒极高，短期很难找到替代产能，国内龙头海外产能也可以对冲风险。短期调整更多是洗浮筹，不用盲目恐慌，分清情绪波动和基本面拐点。