SK海力士日前发布下一代AI光互连CPO技术路线图。业内人士认为，随着CPO交换机规模化落地、OCS全光交换机技术持续推进，光互联产业链价值分配将迎来重构。算力硬件端局部亮点不断，低价光模块概念股青山纸业晋级2连板，上半年净利润增长超1.7倍的剑桥科技高开高走实现反包涨停，罗博特科日内一度涨超10%。不过“易中天”等大市值权重股近期持续呈现缩量震荡行情，主流资金的聚焦重点仍在于英伟达即将发布的最新季度财报。不过当前除去英伟达当季度业绩外，未来有关正式量产的CPO交换机以及Rubin架构服务器的放量情况仍是当前整个AI硬件端的重要变量，仍可关注受益MPO需求放量的激光器、保偏光纤、PTFE材料等增量环节。