下周反弹潜力板块及核心个股清单（附逻辑）中信证券、东北证券主导的券商板块，近期两市成交额连续站稳8000亿元，融资余额环比增长5%，经纪业务佣金收入回暖，自营业务权益类资产浮盈修复。同花顺、东方财富依托金融科技生态，用户活跃度较上月提升28%，基金代销规模环比增长19%，板块估值处于近3年20%分位，修复空间清晰。中芯国际、韦尔股份引领的半导体板块，国产替代进程提速，Q4晶圆代工产能利用率回升至85%，韦尔股份车载CIS芯片出货量同比增长70%，业绩拐点明确。长电科技先进封装技术突破，配套华为、小米的芯片封测订单环比增长35%，行业景气度从底部逐步抬升。赣锋锂业、天齐锂业所在的锂电板块，锂价企稳于14万元/吨，动力电池装机量Q4环比增长45%，赣锋锂业固态电池中试线投产，技术溢价带动估值重塑。永兴材料、华友钴业受益于磷酸铁锂需求爆发，正极材料出货量同比增长50%，企业库存周转效率处于行业前列。隆基绿能、阿特斯领衔的新能源板块，光伏组件出口量环比增长30%，海外装机需求旺盛，隆基绿能N型组件转换效率突破26%，成本优势持续扩大。中国核电、长江电力作为绿电龙头，发电量Q4同比增长18%，政策支持下电价上浮空间打开，稳定现金流支撑估值中枢上移。长城军工、中航沈飞构成的军工板块，订单落地节奏加快，中航沈飞Q3营收同比增长22%，军机交付量创同期新高。航天彩虹、北方长龙、内蒙一机受益于国防预算向装备端倾斜，无人机、装甲车辆配套需求激增，部分产品毛利率提升至35%以上。先导智能、多氟多主导的储能与固态电池板块，储能装机量Q4同比增长120%，先导智能拿到欧洲储能企业10亿元订单，产能利用率饱和。德方纳米、亿纬锂能、国轩高科的磷酸铁锂正极与动力电池出货量稳居行业前三，固态电池研发投入占比超5%，技术储备构筑竞争壁垒。天际股份、天赐材料的电解液产品供需偏紧，六氟磷酸锂价格止跌回升，企业盈利环比改善信号显著。立讯精密、歌尔股份所在的消费电子板块，苹果15系列备货进入收尾期，立讯精密代工份额提升至25%，歌尔股份VR设备出货量同比增长80%，订单驱动业绩增长。蓝思科技玻璃盖板产能向新能源汽车领域延伸，配套特斯拉Model Y的产品营收占比突破30%，多元化布局打开增长空间。万华化学、荣盛石化主导的化工板块，原油价格企稳于80美元/桶，MDI、涤纶长丝等产品价差扩大，万华化学Q4开工率维持在95%，盈利修复超预期。恒力石化炼化一体化项目满负荷运行，化工品出口量同比增长28%，海外市场份额持续提升。福耀玻璃、拓普集团引领的汽车零部件板块，新能源汽车渗透率突破40%，拓普集团智能底盘订单环比增长40%，配套比亚迪、蔚来的产品放量。星宇股份车灯产品向智能化升级，OLED车灯出货量同比增长55%，单车配套价值提升至2000元以上。恒瑞医药、药明康德所在的医药生物板块，创新药医保谈判后放量，恒瑞医药PD-1抑制剂年销售额突破50亿元，海外临床试验进展顺利。智飞生物HPV疫苗接种需求回暖，批签发量同比增长30%，渠道库存保持良性循环。中科曙光、浪潮信息主导的数字经济板块，东数西算工程新增3个算力枢纽项目，浪潮信息服务器出货量同比增长80%，占据国内市场20%份额。中科软金融IT解决方案订单增长，服务银行、保险机构的数字化转型项目营收占比超60%。中国铝业、江西铜业所在的有色金属板块，基建投资提速带动工业金属需求，铜价突破7万元/吨，江西铜业Q4电解铜产量同比增长15%，库存周转天数降至15天。云南铜业铜加工产品出口量同比增长22%，海外市场拓展成效显著。福斯特、海优新材领衔的光伏辅材板块，光伏装机量Q4环比增长50%，胶膜产品供需偏紧，福斯特全球市占率突破60%，定价权稳固。赛伍技术背板产品进入隆基、晶科供应链，营收同比增长45%，成长动能充足。伟明环保、碧水源所在的环保板块，碳中和政策加码，污水处理项目招投标量增长35%，伟明环保拿到浙江固废处理50亿元长期订单，业绩确定性强。北控水务海外水务项目营收占比突破20%，国际化布局打开增长天花板。隆平高科、登海种业主导的种业板块，粮食安全政策密集落地，杂交水稻种子销量同比增长20%，隆平高科抗逆性水稻品种推广面积突破1000万亩。登海种业玉米种子亩产突破800公斤，产品竞争力领先行业，市场份额持续提升。板块反弹的核心逻辑是业绩修复与估值共振。选择个股需聚焦行业景气度上行、业绩确定性强、估值处于低位的标的。短线关注资金流入明确的券商、半导体板块，中线布局新能源、数字经济、医药生物等赛道核心资产。投资需结合自身风险承受能力，避免盲目追高，聚焦基本面与技术面的共振机会。
