DeepSeekAI芯片概念梳理！AI芯片产业链的五大核心板块及对应概念股，从算

DeepSeekAI芯片概念梳理！

AI芯片产业链的五大核心板块及对应概念股，从算力硬件到配套服务的全链条。核心逻辑是AI大模型训练与边缘推理需求爆发，带动服务器、AI芯片、存储、端侧硬件及配套服务的全产业链增长。各板块间形成协同：AI服务器承载算力，AI芯片是算力核心，端侧存储与芯片支撑边缘智能，配套技术与服务则加速全流程落地。

个股梳理分析

一、AI服务器板块

1. 工业富联：全球AI服务器代工龙头，市场份额近40%，核心客户包括英伟达、苹果等。2024年AI服务器收入增长超150%，云计算业务营收占比首超50%，是AI算力硬件扩张的直接受益者。但受制于代工模式，需关注全球AI投资周期波动风险。

2. 浪潮信息：全球服务器市占率第二，国内第一，AI服务器“元脑”系列增速领先。液冷技术与全栈算力方案优势显著，受益于国内外智算中心建设热潮，2024年全球服务器市场规模预计达2164亿美元，AI服务器占比近70%。

3. 华勤技术：消费电子ODM龙头延伸至服务器领域，为云厂商提供AI服务器定制化方案，在边缘计算服务器与异构算力集成领域技术储备深厚，客户覆盖阿里、腾讯等超大型数据中心。

4. 中科曙光：以“超智融合”方案整合HPC与AI算力，液冷技术使PUE降至1.1以下，同时布局太空算网，拓展算力应用场景至卫星、空间站等极端环境，技术协同性强。

二、AI芯片设计与制造板块

1. 寒武纪：思元系列AI芯片支持千亿参数大模型推理，INT8算力达256TOPS，已进驻全球TOP500超算。思元100加速卡适配视觉、NLP等多模态任务，能效比优于传统GPU，但需突破生态壁垒。

2. 海光信息：深算系列DCU芯片兼容X86架构，支持千亿参数大模型训练，与百度文心一言、阿里云深度适配，在金融、电信等行业替代英伟达A100需求明确。2024年通过预付款备货应对供应链风险，产能规划超前。

3. 芯原股份：提供芯片IP与定制化设计服务，车规级5nm芯片对标英伟达Orin，切入小米汽车等头部车企供应链，同时在边缘AI芯片领域技术储备深厚，受益于汽车智能化渗透率提升。

三、AI端侧存储板块

1. 东芯股份：专注于NAND Flash与DRAM存储芯片，产品用于智能穿戴、智能家居等端侧设备，2024年受益于AIoT设备存储容量升级，毛利率环比改善12个百分点。

2. 兆易创新：NOR Flash全球市占率第二，车规级MCU国内市占率第一，单车用量70 - 100颗，合作车企包括比亚迪、理想等。2024年营收增长27.7%，净利润增长5.8倍，存储与MCU双轮驱动，边缘智能设备需求爆发下业绩弹性显著。

3. 普冉股份：聚焦低功耗存储芯片，产品用于医疗设备、工业传感器等场景，2024年推出支持AI推理的存算一体原型芯片，在可穿戴设备领域实现“数据存储+实时分析”闭环。

四、配套技术与服务板块

1. 华大九天：推出全球首款先进封装EDA工具Empyrean Storm，支持HBM、UCIe等协议的多芯片自动布线与物理验证，解决AI芯片先进封装设计效率痛点，2024年EDA工具收入增长60%，技术突破带动估值重塑。

2. 拓尔思：AI数据服务龙头，为大模型训练提供标注、清洗、增强服务，2024年签约某头部大模型厂商数据订单超10亿元，在医疗、金融等垂直领域数据处理优势显著。

3. 海天瑞声：多模态训练数据供应商，覆盖语音、视觉、文本等，2024年AI训练数据营收占比提升至75%，客户包括华为、字节跳动等，受益于大模型迭代对高质量数据的刚需。

五、AI端侧芯片板块

1. 瑞芯微：端侧AI芯片支持4K视频分析与多模态推理，在安防摄像头、边缘盒子领域市占率超30%，2024年推出低功耗版本，适配智能家居场景。

2. 恒玄科技：TWS耳机芯片龙头，集成语音唤醒与本地推理功能，2024年出货量超2亿颗，客户包括华为、小米等，在AIoT终端小型化、低功耗化趋势下持续受益。

3. 全志科技：边缘计算芯片用于智能家电、工业控制，支持Linux与RTOS双系统，2024年在光伏逆变器AI控制模块领域渗透率提升至25%。

4. 晶晨股份：智能机顶盒芯片龙头，拓展车载智能座舱芯片，2024年车规级芯片通过AEC - Q100认证，与某新势力车企合作量产出货。

5. 星宸科技：安防芯片集成AI视觉处理，2024年在国内智能摄像头市场市占率超40%，受益于“雪亮工程”等政府项目。

6. 乐鑫科技：Wi - Fi/蓝牙双模芯片，支持边缘设备联网与本地推理，2024年在农业物联网领域应用增长120%。

总结

AI芯片产业链“硬件+服务”全环节，核心驱动是AI算力需求爆发与国产替代加速。投资需关注技术壁垒、客户绑定、场景落地三大维度，优先选择兼具技术稀缺性与业绩弹性的标的。