伊朗之后：中东的战国时代

战争的进程是什么样子，其实已经不重要了——毕竟大家的分歧无非是几周还是几个月，如果真的拖到了几年，那就不是现在的结局了，必然有巨头下场，那就是WW III了。但是战争结束之后呢？

1.中东的权力要重新分配2.美国的军事神话，就此破产；安全承诺，也就此破产；中东各路诸侯从此进入战国时代，礼崩乐坏啊3.美元和石油之间的关系，会受到极大的冲击，而这是全球资源品定价的锚定物。这是HALO受到推崇的关键原因。面对中东的战国时代，我们要不要进入？

1.政治权力的再分配战前美国是中东事实上的秩序维护者，毕竟美元和石油的关系人尽皆知。这是大家熟知的。老哈梅内伊，也有统治中东的梦，虽然力有不逮，生前没有成功，所谓的什叶派之弧就是一个最典型的地缘安排。目前看到的官方消息是，以色列和美国都统一，适时要结束这个战争，但是伊朗那边将对等还击升级成了主动出击。

如果就此结束，伊朗的利益没有得到满足，哪怕最低等级的国家安全都没有办法满足——温和派的战前谈判，被美以利用，现在没有哪个傻子会主动提谈判，毕竟还可能是为了恢复弹药库存的欺骗战术。如果伊朗不是这个月被灭掉，那么战后其在中东地区的话语权一定会得到大幅度的提升，相对应的，美以主导中东进程的时代结束了。而且最重要的是，美国半个多世纪在中东积攒的军事资产彻底破产了。

实物资产，比如港口，比如雷达，比如各种军事基地，现在都被炸了——而且是低成本的炸了，即便重建，也意义不大了，毕竟可以随时被毁掉。可以轻易被毁掉的军事资产是没有意义的。无形资产：对中东的安全承诺，对中东秩序的维护能力，已经彻底没人相信了。

中东的现实问题过于复杂，没有了美国——也未必能赢来光明，最简单的一个问题就是，谁是话事人？所以我们不能简单的认为，伊朗赢了，可以回归到战前的状态——有没有可能，伊朗会抓住这个战略窗口期，美军撤离带来的权力真空，反而是中东乱局的开始？外部力量想进入，内部的中东国家，也需要考虑美国的保护没有了之后，是不是要自力更生？

2.军事神话的破灭客观来说，这两年的两场战争，把上三常中的两个，底裤扒了出来。但是这并不是嘲讽，这是一种客观的无奈。俄罗斯就不用说了，最大的问题还是经济问题，解体至今30多年，经济一直不咋地，在这种背景下，军事装备的发展偏科非常严重，尤其是常规军事力量——这是明眼人都能看到的。但是美国的力量，绝对被高估了。

比如空军，最为典型的代表就是F22，1985年开始研发，1997年收费，2005年服役。这款飞机，基本定位就是冷战后期的大国对抗，从这个角度来说，F22没有任何错误，可能唯一的问题就是研发的时间是40年前，技术参数落后了——如果美国还有工业能力，其实还可以继续升级的。但是很显然，F22最重要的假想敌，苏联没有了........这个才是最麻烦的事情。

武器的参数不是最重要的，重要是作战思路和作战对象，都变了——但是美国仍然守着冷战的思维模式——毕竟作战思想也受限于客观资源。比如海军，最典型的就是航母和驱逐舰。二战的时候，航空母舰依靠舰载机，可以在大型战列舰外围发动工具，在攻击半径上取得了绝对的优势。从那个时候起，驱逐舰逐步的就从进攻性武器沦落为航母的带刀护卫。

主要的作用变成了防空和反潜。但是在大洋之上，远离陆地的地方，美军有什么防空吗？至少20年前没有！反潜更不用说，潜艇也是美国最先进，数量最多。美国的宙斯盾设计的思路就是为保护航母，从来不是进攻，因为那个时代舰载机的攻击半径，的确是比导弹要高很多的。但是我们的055不是，055从来不是简单为了防御而研发的——核心是导弹的攻击半径超过了舰载机，这个才是最麻烦的——当然了决定导弹攻击半径的是雷达和发动机这两个关键性的技术中国领先了。

从这点看，美国在冷战时候研发的军事装备，已经无法适应当下的军事技术进步了——这才是美军实力衰落的最关键的影响因素。美国的军事资产，紧紧围绕大国对抗进行的，所以我们看到的是，在伊拉克站战争中，摧枯拉朽，但是围绕治安战和有限战争的时候，美军的进攻体系就是漏洞百出。这个没什么可嘲笑别人的，能给我们的警示就是，必须要时刻努力，跟上世界的发展，实事求是，与时俱进，才是问题的关键。

无人装备的发展，让弱小的一方获得了不对称的进攻能力——一方面是供应链的门槛大幅下降，几乎都是普通工业品；一方面是让他们第一次拥有了低成本的远程搜索和进攻能力，核心是低成本+远程！

相比于核技术的扩散，无人技术的扩散才是真的技术平权。其实对中东来说，外部的力量，现在只有中美俄，如果美国是撤出的一方，俄罗斯是已经深深介入，其实中东的外部力量核心是指：中国到底要不要介入？

介入的标志无非就是驻军，还有一个人民币和石油的结算关系问题，前一个不好说，但是后一个未必不可能。中东内部的分歧可能是最大的，宗教的分歧已经千年，现在变成了现代国家，但是矛盾没有解决啊。以前有英国和美国压着，至少中东能维持一个有效的社会秩序，石油的供应是相对稳定的。但是如果中东进入战国时代，内部力量的相互攻击，带来的危害可能是更大的。中东的王爷们，一定会想办法，一个是抱大腿，一个是买武器，一个是做改革，就看他们怎么选了。我们要为中东的战国时代做好准备。

3.美元无锚上一次美元和黄金脱钩，带来了动荡的70年代.......然后美元找到了石油这个锚定物，更大，更刚需，所以我们看到的情况，是美元霸权的崛起。西方人总是喜欢订立各种“约”，远古时期有旧约，新约，现代社会有社会契约论。其逻辑就是权力和义务的对等。全球美元的霸权，除了军事实力之外，其实还有一个非常重要的因素，就是美国为全球提供了基本的公共秩序和安全这个最重要的公共品！如果美国主动不提供了，那么谁来填补呢？或者说，谁有能力填补呢？而且基于现有的技术，这一定是一个海权国家，否则没戏.......那我们只能看海军谁家厉害了。但是美元和锚定物解体的情况下，冲击是必然有的：

1.资源品到底如何定价？

2.美元信用体系的崩塌，会带来什么样的影响？3.军事力量的再分配，会是什么样子的？从投资的角度来说，我们可能面临的环境十分复杂：资源品的价格波动会变的十分剧烈，发展中国家对资源主权的诉求可能是社会动荡的一个原因发达国家无论如何要重构产能，基于全球化假设和供应连稳定假设做的规划，要全盘推翻，必然会带来中国资本品的出口，继续提速——你们说2026年1-2月出口的异常，会不会是一个信号？

我们的出口结构，极大概率会发生重大变化，资本品的出口占比继续提升我们依赖外需的经济结构，到了临界点——这可能也是上周的会议，强调的东西......

伊朗这一战，基本把中东的政治，军事和经济利益全部放在了餐桌上，到底如何分配，才是战后的关键。如果没有大哥主持大局，我们大胆的猜测：中东正式从春秋，步入战国时代！

战国时代，最让人着迷的是：谁也没想到，最终的赢家是秦国这样一个不起眼，也不在经济和文化中心地方崛起的国家。