一文看懂英伟达最强“朋友圈”：从磷化铟到HVDC核心名单云南锗业：磷化铟龙头签5.7亿大单，占营收80%驰宏锌锗：锗产量占全球三成，构建锗产业链闭环三安光电：砷化镓射频芯片涨价，化合物半导体全链布局锡业股份：国内最大原生铟基地，一季度产铟27吨湖南黄金：锑矿复产+出口资质获批，2026计划自产锑1.8万吨生益科技：大陆唯一英伟达M9认证，H1净利暴增130%中瓷电子：氮化铝薄膜基板供不应求，光模块封装全球头部麦捷科技：英伟达电感小批量试产，股价异动澄清未量产胜宏科技：英伟达Rubin PCB主供，量产52层M9高阶HDI沪电股份：英伟达M10材料联合测试，H1净利预增最高78%中恒电气：首个纳入英伟达供电白皮书，HVDC龙头净利预增超113%长飞光纤：英伟达CPO采用保偏光纤，未来需求看10-20倍增长麦格米特：英伟达指定电源提供商，800V方案落地AI项目景旺电子：具备批量生产高速光模块PCB能力，直接供货英伟达工业富联：英伟达GB200核心ODM，AI服务器全年出货倍数成长以上仅为产业链梳理，不构成投资建议。